Coca-Cola İçecek (CCOLA) Hisseleri İçin 2025 Hedef Fiyat ve Temettü Tahminleri Belli Oldu!

2025 yılının başında gelen bu açıklama, yatırımcılar açısından büyük bir merakla bekleniyordu. Hedef fiyatlardaki artış ve şirketin gelecek performansına yönelik yapılan değerlendirmeler, piyasa dinamiklerini yakından izleyenler için kritik bilgiler içeriyor. Ayrıca, Coca-Cola İçecek'in uluslararası ve yurtiçi operasyonları, satış hacmi tahminleri ve temettü politikası hakkında yapılan açıklamalar, sektördeki mevcut durumun ve gelecekteki olası gelişmelerin daha net bir şekilde anlaşılmasına katkı sağladı.

Hedef Fiyat ve Tavsiyeler Detaylandırıldı

2025 yılı strateji raporunu yayınlayan aracı kurumlar, Coca-Cola İçecek için hedef fiyatlarını yukarı yönlü revize ederken, şirketin operasyonlarına dair kritik değerlendirmelerde bulundu. Raporda, şirketin finansal performansı, yurtiçi ve uluslararası operasyonları, jeopolitik riskler ve ekonomik konjonktür göz önünde bulundurularak detaylı analizlere yer verildi.

Raporda şu ifadeler dikkat çekti:

“Şirket için hedef pay fiyatımızı modelimizde yaptığımız güncellemelerden ve 10 yıllık risksiz faiz ortalamamızı %18’e çektiğimizden dolayı hafif yukarı yönlü revize ediyor; “AL” tavsiyemizi ise koruyoruz. 03 Ocak 2025 kapanışı baz alınarak CCI, 2025T 6.5x FD/FAVÖK ve 2025T F/K 8.9x rasyoları ile işlem görmektedir.”

Bu açıklama, şirketin güçlü finansal yapısının ve gelecekteki büyüme potansiyelinin altını çizerken, yatırımcılara “AL” tavsiyesi verilmesi dikkat çekici bir ayrıntı olarak öne çıkıyor.

2024’te Daralma Yaşandı, 2025 Beklentileri Pozitif

Raporda, Coca-Cola İçecek’in geçtiğimiz yıl yaşadığı satış hacmi daralmalarına da dikkat çekildi. Şirketin, özellikle Türkiye ve Pakistan operasyonlarında makroekonomik zorluklar nedeniyle küçülme yaşadığı belirtildi. Bu durum, yüksek enflasyon, zayıflayan tüketici talebi ve jeopolitik gerilimlerle ilişkilendirildi.

“Orta Doğu’daki jeopolitik problemlerin artması, Pakistan operasyonlarının makroekonomik zorluklardan kaynaklı daralmaya devam etmesi, TR operasyonlarında yüksek enflasyondan negatif etkilenen tüketici talebine paralel olarak sene içinde ek bir asgari ücret artışına gidilmemesi ve yaz aylarında TR’ye gelen turist sayısının sınırlı büyümesinden kaynaklı olarak CCİ’ın toplam konsolide satış hacmi 9A24’te yıllık %4,1 daralma göstermiştir.”

Ancak, 2025 yılına ilişkin beklentilerin pozitif olduğu, ekonomik konjonktürdeki olası iyileşmelerle birlikte satış gelirlerinde ve karlılık oranlarında artış yaşanacağı tahmin ediliyor.

“2025 yılında mevcut konjonktürün bir nebze yumuşamasını, karlılık marjlarının yatay seyretmesini bekliyoruz. 2025 yılsonunda CCİ’nin satış gelirlerinin yıllık enflasyon beklentilerinin hafif üzerinde yıllık +%30,1’lik artışla 132.8 milyar TL olarak gerçekleşeceğini tahmin ediyoruz. FAVÖK beklentimiz ise 2025 yılı için 29.3 milyar TL olarak şekillenmiştir. CCİ’nin 2025 yılında 18.6 milyar TL net kar rakamı elde edeceğini hesaplıyoruz.”

Bu tahminler, şirketin önümüzdeki yıl hem yurtiçinde hem de yurtdışında toparlanma sinyalleri gösterebileceğini ortaya koyuyor.

Hedef Fiyat 78,3 TL’ye Yükseltildi

2025 yılına ilişkin hedef fiyat değerlendirmeleri kapsamında, Şeker Yatırım, Coca-Cola İçecek için hedef fiyatını yukarı yönlü revize etti. Şirketin hisse fiyatı için önceki 76,6 TL hedef fiyat, 78,3 TL’ye yükseltildi. Şeker Yatırım ayrıca, Coca-Cola hisseleri için “AL” tavsiyesini sürdürdüğünü belirtti.

“Şeker Yatırım, CCOLA-Coca Cola İçecek için hedef fiyatını 76,6 TL’den 78,3 TL’ye yükselterek, tavsiyesini “al” olarak sürdürdü.”

Hedef fiyat detayı şu şekilde açıklandı:

• Aracı Kurum: Şeker Yatırım
• Hedef Fiyat: 78,30 TL
• Son Fiyat (7 Ocak 2025): 57,85 TL
• Tavsiye: Al
• Prim Potansiyeli: %35,35
• Açıklama Tarihi: 7 Ocak 2025

Bu hedef fiyat güncellemesi, yatırımcılar açısından önemli bir potansiyel sunuyor. Şirketin mevcut fiyatı ile hedef fiyat arasındaki fark, cazip bir prim potansiyelini ortaya koyuyor.

Temettü Tahminleri ve 2025 Beklentileri

Coca-Cola İçecek’in 2025 yılına ilişkin temettü tahminleri de kurum raporlarında yer aldı. Açıklamalara göre, şirketin 2024 yılında toplamda 14.314.000.000 TL net kar elde edeceği ve bunun %10’luk bir dağıtım oranıyla 1.431.000.000 TL temettü dağıtacağı öngörülüyor.

“Kurum, Coca-Cola’nın 2024 yılında toplam 14.314.000.000 TL net kar elde edeceğini ve %10 dağıtma oranı ile toplam 1.431.000.000 TL temettü dağıtacağını tahmin etti. Kurumun temettü verimi beklentisi ise %0,90 oldu.”

Temettü dağıtım oranının düşük seviyede olması dikkat çekerken, şirketin uzun vadeli büyüme planları kapsamında nakit akışını güçlendirme stratejisini sürdüreceği yorumları yapılıyor.

Değerlemeye Yönelik Riskler

Raporda, Coca-Cola İçecek’in performansını etkileyebilecek risk faktörlerine de yer verildi. Şirketin değerlemesine yönelik yukarı ve aşağı yönlü riskler sıralandı.

Yukarı yönlü riskler:

• Beklenenden yüksek hacim artışı
• Elverişli hava koşulları
• Güçlü turizm faaliyetleri
• Yeni uluslararası operasyonların dahil edilmesi

Aşağı yönlü riskler:

• Hammadde fiyatlarında artış
• Tüketici güveninde düşüş
• Tedarik zinciri sorunları
• TL’nin USD karşısında daha fazla zayıflaması

Bu riskler, şirketin gelecekteki performansını etkileyebilecek önemli faktörler olarak öne çıkıyor.

Coca-Cola İçecek hisseleri için 2025 hedef fiyatı nedir?

Coca-Cola İçecek için Şeker Yatırım, 2025 hedef fiyatını 78,3 TL olarak açıkladı. Bu fiyat, mevcut 57,85 TL’lik piyasa değerine göre %35,35 prim potansiyeli taşıyor.

CCOLA hisseleri için tavsiye nedir?

Şeker Yatırım, Coca-Cola İçecek hisseleri için tavsiyesini “AL” olarak sürdürmektedir. Şirketin güçlü büyüme potansiyeli ve değerleme oranları, bu tavsiyenin temel nedenlerini oluşturuyor.

2025 yılında Coca-Cola İçecek’in net kar tahmini nedir?

Rapora göre, şirketin 2025 yılında 18.6 milyar TL net kar elde etmesi bekleniyor.

Temettü verimi beklentisi ne kadar?

Coca-Cola İçecek’in temettü verimi beklentisi %0,90 olarak belirtilmiştir.

Şirketin 2025 yılı satış gelirleri ne kadar olacak?

2025 yılı sonunda Coca-Cola İçecek’in satış gelirlerinin 132.8 milyar TL olması beklenmektedir.

Değerleme üzerindeki en büyük riskler nelerdir?

En büyük riskler arasında hammadde fiyatlarında artış, tüketici güveninde düşüş, tedarik zinciri sorunları ve TL’nin USD karşısında değer kaybetmesi yer almaktadır.

Şirketin FAVÖK marjı nasıl değişecek?

2025 yılında şirketin FAVÖK marjının 0.7 yüzde puan düşmesi öngörülmektedir.